生物医药公司工程前期工作方案

生物医药公司工程前期工作方案xxx有限公司目录第一章 项目背景分析 4第二章 公司简介 7一、 基本信息 7二、 公司简介 7三、 公司主要财务数据 8第三章 数据采集分析与知识管理 9一、 工程咨询信息采集途径 9二、 信息鉴别及必要性 10第四章 工程咨询信息及其管理 12一、 工程咨询信息及其管理概述 12二、 工程咨询信息类型及来源 13第五章 规划咨询方法 18一、 模拟预测方法 18二、 宏观分析方法 19第六章 资源环境承载力概述 23一、 资源环境承载力分析的类型 23二、 资源环境承载力分析框架 26第七章 流动资金估算 30一、 分项详细估算法 30二、 扩大指标估算法 33第八章 建设投资简单估算法 34一、 估算步骤 34二、 工程建设其他费用估算 34第九章 资金成本分析 46一、 资金成本的构成 46二、 加权平均资金成本 48第十章 资产证券化方案分析 50一、 资产证券化模式设计 50二、 资产证券化定价模型及其应用 59第十一章 财务现金流量的估算 65一、 营业收入与补贴收入估算 65二、 税费估算 67第十二章 偿债能力分析和财务生存能力分析 73一、 偿债能力分析 73二、 财务生存能力分析 78第一章 项目背景分析生物医药产业链的上游为基础研究的开展，通常是由独立医学实验室，即第三方检测中心完成，有部分医院亦设有独立实验室，可承担一部分医药外包的项目。

中游为生物医药制造，包含疫苗、血液制品、诊断试剂以及单克隆抗体领域下游为消费终端，分别为医疗机构(含医院、基层医疗卫生机构、专业公共卫生机构)以及医药零售终端(包括实体药店以及电商平台)在上游医药研发行业，国外独立实验室Quest以及Labcorp是全球知名企业，国内以迪安诊断、金域医学、凯普生物等企业为主从中游生物医药制造来看，疫苗领域以智飞生物、沃森生物等企业为主，单抗领域以复星医药、三生国健等企业为主，诊断试剂领域以科华生物、迈克生物等企业为主，血液制品领域以上海莱士、天坛生物等企业为主下游消费终端以医疗机构和零售药店为主从生物医药产业链上市企业的区域分布情况来看，中国生物医药产业链上市企业分布在广东、浙江、江苏、上海、北京等地区，且规模较大，广东省产业集聚效应较为明显，长三角地区一体化趋势明显，政策扶持生物医药行业协同发展生物医药产业是一项新兴产业，由于该行业前期研发资金投入较大，中小型企业资金实力有限，无法达到规模性成本效益，产品成本过高，且有一定的政策壁垒，故国内以大型国资背景企业为主目前，中国生物医药产业链中生产实力强劲的企业包括疫苗领域的智飞生物、泰康生物，单抗领域复星医药、三生国健，血液制品领域上海莱士、天坛生物;独立实验室领域金域医学、达安基因等龙头企业。

优化政策措施，完善创新体系，吸引区域创新资源，积极推动科技园区、创新基地、技术市场、转化基金、创新联盟等共建共享一）打造协同创新共同体积极开展系统性、整体性、协同性创新改革试验，探索改革经验，率先实现协同创新围绕污染防治、节能减排、产业升级等共同关注的领域，与区域开展关键性技术协同攻关和应用研究，共建科技研发中心，共享研究成果支持优势企业与区域企业、行业协会、高等院校、科研院所等，共同组建产业技术创新战略联盟，组建集研发与产业化为一体、企业化运作的科技创新平台依托高新区等平台，吸引区域科技企业和研发机构来我市设立成果转化企业和分支机构培育与区域一体化的技术交易市场，吸引区域技术交易机构到我市设立科技服务机构加快培育壮大技术经纪人队伍，为科技成果转化提供集成服务二）用足用好区域创新资源组织区域专家把脉会诊，引进先进技术，推动我市传统产业转型升级引进用好区域人才智力，加强区域专业技术人才制度衔接，探索推进子女入学、户籍管理、证照资质等方面的互通互认改革支持区域高校在我市建立高技能人才实训基地，吸引区域高端人才和团队到我市创新创业第二章 公司简介一、 基本信息1、公司名称：xxx有限公司2、法定代表人：尹xx3、注册资本：780万元4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx5、登记机关：xxx市场监督管理局6、成立日期：2012-12-117、营业期限：2012-12-11至无固定期限8、注册地址：xx市xx区xx二、 公司简介经过多年的发展，公司拥有雄厚的技术实力，丰富的生产经营管理经验和可靠的产品质量保证体系，综合实力进一步增强。

公司将继续提升供应链构建与管理、新技术新工艺新材料应用研发集团成立至今，始终坚持以人为本、质量第一、自主创新、持续改进，以技术领先求发展的方针公司满怀信心，发扬“正直、诚信、务实、创新”的企业精神和“追求卓越，回报社会” 的企业宗旨，以优良的产品服务、可靠的质量、一流的服务为客户提供更多更好的优质产品及服务三、 公司主要财务数据表格题目公司合并资产负债表主要数据项目2020年12月2019年12月2018年12月资产总额4930.883944.703698.16负债总额2708.722166.982031.54股东权益合计2222.161777.731666.62表格题目公司合并利润表主要数据项目2020年度2019年度2018年度营业收入16916.9813533.5812687.74营业利润4216.243372.993162.18利润总额3450.942760.752588.20净利润2588.202018.801863.50归属于母公司所有者的净利润2588.202018.801863.50第三章 数据采集分析与知识管理一、 工程咨询信息采集途径调查方法可分为普查与抽样调查两大类，这两类都有文案调查、实地调查、问卷调查、实验调查等几种。

选择调查方法要考虑收集信息的能力、调查研究的成本、时间要求、样本控制和人员效应的控制程度上述各种方法，各有利弊，各有适用范围文案调查是上述各种调查方法中最简单、最一般和常用的方法，也是其他调查方法的基础实地调查能够控制调查过程，应用灵活，信息充分，但耗时长、费用多，调查对象易受心理暗示影响，不够客观问卷调查适应范围广、简单易行、费用较低，得到了大量应用实验调查最复杂、费用高、应用范围有限，但调查结果可信度较高一）文案调查法文案调查法是指对已经存在的各种资料档案，以查阅和归纳的方式进行的市场调查文案调查法又称二手资料或文献调查文案资料来源很多，主要有：①国际组织和政府机构资料；②行业资料；③公开出版物；④相关企业和行业网站；⑤有关企业的内部资料二）问卷调查法这种方法是调查人员以面谈、电话询问、网上填表或邮寄问卷等方式，了解调查对象的行为方式，从而收集信息问卷调查法是市场调查常用方法，尤其在消费者行为调查中大量应用，其核心工作是设计问卷，实施问卷调查三）实地调查法此法是调查人员通过跟踪、记录调查对象的行为取得第一手资料的方法这种方法是调查人员直接到市场或某些场所（商品展销会、商品博览会、商场等）亲身感受或借助于某些摄录设备和仪器，跟踪、记录调查对象的活动、行为和事物的特点，获取所需信息资料。

四）实验调查法该法是指调查人员在调查过程中，通过改变某些影响调查对象的因素，观察调查对象行为的变化，从而获得消费行为和某些因素之间的内在因果关系该法主要用于消费行为的调查，企业推出新产品、改变产品外形和包装、调整产品价格、改变广告方式时，都可以用这种方法二、 信息鉴别及必要性（一）信息鉴别数据与信息鉴别，可称信息识别，就是将信息与具有特定属性的“模式”进行比较，进而判断信息的类别或属性具体而言，就是信息收集或使用者运用已有的知识和经验，在对获取的信息进行初步分析之后，按照一定原则和目的，辨认与甄别信息的真伪、轻重主次、是否完整、是否有用，以及用途大小等二）信息鉴别的必要性互联网时代，信息极为丰富，大大开阔了人们的眼界然而，蜂拥而至，难辨真假的信息掺杂在一起，常常使人们陷入另一种迷茫，甚至成了海量信息的奴隶过量的信息若不筛选，会使决策者无所适从现在，互联网上充斥着伪造、篡改缺失、无代表性、误传、以及过时等信息有些信息背后隐藏着各种政治、经济社会的利益团体正当或不正当的目的和企图信息识别及时与否决定了决策是否正确而又及时，决定了企业、事业、项目和其他活动的命运对于工程咨询，信息识别同样十分必要。

信息识别并非简单工作，对从事者有很高的要求决策者固然应高瞻远瞩，但决策的基础是真实、可靠的信息决定信息识别成败的主要因素有：对服务目标的正确认识及其深刻程度；识别者实事求是的态度和已有的知识、推理与判断能力第四章 工程咨询信息及其管理一、 工程咨询信息及其管理概述（一）工程咨询信息的内涵信息资源是工程咨询行业的核心资源，通过获取海量有效的信息，依靠信息、知识和智慧、先进科技手段进行服务信息爆炸的社会要求工程咨询行业服务机构拥有获取信息、处理信息的能力和手段工程咨询项目管理信息化是结合行业业务特点，以信息资源开发利用为核心，利用现代信息技术、网络技术等现代科技，强化信息技术在业务中的渗透，在工程咨询项目各环节中推广应用信息技术，以提高工程咨询机构管理决策能力，提升咨询工作效率，增强机构行业竞争力工程咨询需要的信息，涉及自然、资源、气候、水文、地质、人口、人文、项目投入产出、市场（商品、劳动力、金融）、财政及政策、货币政策、法规、标准与规范、发展规划等二）工程咨询信息管理的必要性我国经济进入新常态，全球化、绿色发展、结构调整、新技术应用等成为发展主基调，这不仅需要规模巨大的投资，而且更加注重发展质量，这就给工程咨询业带来了极大的发展机遇，也对工程咨询信息管理提出了新的需求。

未来工程咨询将更多的应用建筑信息模型技术（BIM）、大数据、物联网、地理信息系统（GIS）无人机应用、AR仿真模拟、人工智能辅助查询与分析系统等，也迫切要求工程咨询业能够尽快改变传统咨询手段，必须针对新技术、新产业进行调整，建立完善的数据分析与知识管理方法传统的信息管理模式工作流程繁琐，耗费人力物力，亟待向智能管理模式迈进工程咨询信息管理以丰富的信息资源为管理重点，利用“互联网+”、数据库管理系统等先进的信息管理手段，协助工程咨询人员能够从海量的业务数据中提供有用的信息，进而做出科学的判断以及正确的决策，从而实现为工程咨询的决策提供更加全面及时的信息支出，使工作更加便捷，回复也更加及时，大幅减少出现错误的概率，安全性更高二、 工程咨询信息类型及来源（一）信息类型工程咨询需要的信息，量大、面广为了便于识别、分析、存储与保管，可从不同的角度将其分类例如，从信息属性、来源、形态、用途、载体，是否随时而变或是否经过加工处理等角度划分1．不同属性的信息工程咨询中常用如下几种属性信息：（1）法律国家、各级政府颁布的有关投资与工程建设的各种法律、法规、规章等2）规划与政策国家和地方的各种规划（战略、行业），以及财政、税收、货币、投资和产业等方面的政策。

3）标准与规范国家各部门或专业协会发布的技术经济指标、定额、标准与规范等4）自然与资源调查、统计或其他机构保存或取得的河流、湖泊、沼泽、山脉、森林、植被、矿藏、水文等地理资料，气象、气候等天文资料等5）行业统计全国乃至全球各行业规模与产业动向、生产与销售、进出口、技术，以及主要企业、公司等的现状、竞争态势，以及发展趋势等6）投资与项目全国乃至全球各种项目的实施过程与结果，包括投资、规模、技术来源、标准、设备、产品性能和目标市场等7）区域社会与经济状况区域的社会、民族、文化、教育、宗教、习俗等人文状况，区域经济发展、税收、财政、基础设施等2．来源不同的信息（1）内部信息企业或项目已有或反映企业及项目状况，不希望外人获知的信息2）外部信息诸如宏观政策的变动、市场动态、竞争情况、政策法规、技术发展等方面的信息3．媒介与形式不同的信息信息有多种形式，如数据、文字、图样、影像、录音信息载体或媒介亦有多种，如书籍、文件、报告、会议、数据库和磁盘等4．原始信息与加工信息信息有原始和加工信息原始信息，如人口普查记录；加工信息，利用某些方法，根据原始信息取得的判断、评价、预测及建议等，如对人口构成的分析。

5．用途不同的信息信息的用途五花八门，如标准、规范、手册等，通常用于技术方案设计；如生产资料价格、概算定额等，通常用于投资估算；如税率、产品价格、影子价格等，通常用于项目财务分析或经济分析；行业基准收益率、市场竞争情况等，通常用于投资项目决策6．动态信息与静态信息信息可分为静态和动态两类，前者指不随时间变化或变化较小的信息，如道路、停车场、交通附属设施等；后者为随时变化的信息，如道路状况、交通事故、天气、车辆密度与流量等7．显性信息与隐性信息显性信息指以文字、图形或其他符号明显记载于书籍或其他介质的信息隐性信息是须经过分析、联系与推断才能获得的信息二）工程咨询对信息的基本要求信息是咨询和决策的基础，至少应满足如下要求1．来源须可靠，必须来源于实际，不能含有虚假、伪造的成分2．必须全面或较全面反映客观事物与过程，不得将片面、残缺的信息用于咨询3．必须适合或基本适合选用的咨询方法不同的咨询方法需要不同范围和时间段的信息如果不能适合选用的咨询方法，就应选择其他咨询方法三）信息来源信息来源很多，例如图书馆、档案馆、调查或咨询机构、学校、出版与研究机构、商场、国家与地方统计局及其他政府或新闻机构、国际组织与外国驻华机构、互联网等。

1．网络和出版物从互联网上能够快速检索到最新、非常有价值的信息当然，对这些信息必须特别注意加以鉴别，去伪存真公开出版物同样发布大量有用的信息，例如行业年鉴、调查与统计报告、专题研究报告等2．借阅与购买从合作单位、专门机构索取或购买资料是一种重要的信息来源如到各种图书馆借阅文献与资料，购买国家或地方统计局出版的综合与行业统计年鉴，向某些调查机构索取或购买调查报告，向测量部门购买卫星图片、航测或航拍图片，向地震部门购买地震分布资料，向水文、气象部门采购历年水文、气象资料，向城市主管部门采购地理信息资料，向地质勘探部门采购地质勘探资料等3．自有信息从事规划、勘察、设计、科研、监理等咨询活动的咨询企业，积累了大量宝贵信息，例如水文地质与地形勘察报告、图档、投资估算、设计概算、工程决算、可行性研究报告、监理报告、实验报告、总结报告、国内外工程招标信息、最新行业动态和资讯、竞争企业情报、国内外工程规范和标准惯例、公司资质和专业资质、人力资源、公文公告、财务信息、企业管理制度和报表模板等，不少咨询企业还拥有专利第五章 规划咨询方法一、 模拟预测方法规划就是对未来的发展进行合理的安排，模拟预测方法是在搜集了有关量化指标或对有关指标量化后，根据事物的特征及其运动规律加以模拟，建立预测模型，并对模型进行检验合格后，运用模型对区域事物进行预测分析的一种方法。

随着计算机技术的发展，模拟预测方法在规划咨询中得到广泛应用，这不仅提高了规划指标的精度，而且为模拟对象的动态发展过程提供了可能规划咨询中常用的模拟预测方法有系统分析法、层次分析法、专家系统法等基本方法一）系统分析法从系统论的观点出发，应用科学方法和电子计算机等工具，对区域系统现状进行科学完整的认识分析，并在收集处理数据资料的基础上，建立若干替代方案和必要的模型，进行模拟运算和动态仿真，最后将结果整理评价后，提供给决策者作为决策依据，提高规划的可行性及实用价值二）专家系统法专家系统法借助由专家归纳并具有相当权威性的专家知识，对市场经济条件下发生的不可预测事件和不确定因素，以及它们导致的意外情况和可能后果，做出判断、推理和论证，以供规划决策参考由于它能推知多种随机事件对某一目标影响的概率、灵敏度、后果及影响程度，而这些问题用常规的数学模型又无法解决，所以理应成为规划的有效方法，加之整个系统过程参与了专家对话和科学民主的决策，因此规划的可行性和实用价值亦大大提高波特钻石模型、德尔菲法等是专家系统法诊断中的常用方法二、 宏观分析方法宏观分析方法可以分为定性分析和定量分析两种基本类型定量分析主要是对事物的状态和过程进行描述，常用的方法包括区位熵、偏离一份额分析法、城市规模等级模型的应用；定性分析则是对状态和过程的因果机制进行解释，如波特钻石模型、利益相关者分析等方法的应用。

定性分析往往主观性较强，而定量分析通常忽略许多约束性因素，在规划咨询过程中，通常采取定性定量相结合的方式弥补二者的不足宏观分析中通常采用区域分析、空间分析、相关分析等定性与定量相结合的方法，揭示研究对象的各种特征，为规划政策和规划方案的制定提供有价值的信息一）区域分析区域分析是对区域发展的自然条件和社会经济背景特征及其对区域社会经济发展的影响进行分析，探讨区域内部各自然和人文要素之间以及区域之间相互联系的规律的一种综合性方法区域分析涉及地理学、经济学、社会学、政治学以及生物学等许多学科，以经济学和地理学为主，主要有经济学的投入一产出分析法、地理学的区域系统分析法如区位熵、偏离一份额分析法等投入一产出分析法更多是对区域内各部门之间联系的分析，投入一产出分析的基本思路对规划咨询中各方面关系的把握具有重要的作用，其主要内容是：为获得一定的产出，必须有一定的投入，国民经济各部门之间在投入与产出上存在着极其密切的生产技术联系和经济联系地理学理论与方法的应用使得区域分析中对区域发展问题的研究更加深入和全面其在规划研究中的应用主要是对人流、物流、技术流、信息流、资金流等五种流态在区域内相互作用机制的分析，表现在包括交通网络、通信网络、邮递网络等方面的流向分析和主要包括原材料及半成品流量、资金融通量、产品扩散、技术转让、商品流通、信息传输和客货流量等方面的流量分析。

通过这些分析，主要目的是明确区域发展的基础，评估潜力，为选择区域发展的方向、调整区域产业结构和空间结构提供依据地理学中的城市规模等级模型方法常应用于分析区域内部城市的集聚与分散状态，以了解和把握一定尺度区域内部的城市体系特点及其发展演化特征，为正确制定区域城市体系的发展战略提供支撑此外，区域分析过程中，地图和遥感技术的运用对区域分析的作用尤为显著它不但直观，而且可以应用现代计算机技术对信息进行加工处理，使分析更为方便、可靠二）空间分析空间分析主要通过空间数据和空间模型的联合分析来挖掘空间目标的潜在信息，包括空间位置、分布、形态、距离、方位等对发展资源的空间配置进行分析，包括空间分布和空间作用，是规划咨询的重要任务之一物质要素的空间分布有点状分布（如学校、医院等）、线状分布（如交通路网能源管网等）、面状分布（如不同区的人口分布等），可分别采用离散程度测度、网络测度、位商、罗伦兹曲线等测度分析方法测度空间分布的方法可用来分析调查对象的空间分布变化以及与其他相关对象的空间分布之间的关系规划政策或规划方案涉及不同地域空间（如城市、乡村等）发展资源的空间分布，因此产生的影响也具有空间属性比如一个新超级市场的建设会对附近其他超级市场产生影响，这些都反映了城市构成要素之间的空间作用，可以用城市空间引力模型进行分析。

三）相关分析根据定性分析，可以知道规划对象（如都市圈、城市等）中的各种要素之间存在着相关关系，如居住人口分布与公共设施分布之间的相关关系，土地开发强度与交通可达性之间的相关关系等相关系数可以定量测定各个对象之间的相关程度，以验证定性分析的结论，常用的相关分析方法有区位熵、偏离一份额分析等第六章 资源环境承载力概述一、 资源环境承载力分析的类型根据承载主体的涵盖范围来划分，可将承载力分为两类：第一类是以某一具体的自然要素作为分析对象，又称为单要素承载力分析，如土地资源、水资源、矿产资源承载力等资源支持要素，或空气、水等环境约束要素；另一类是从区域整体的角度出发进行的综合承载力分析，如区域承载力、生态承载力等单要素承载力是宗合承载力分析的前提，综合承载力分析是对单要素承载力在区域尺度上的系统集成，因而必须是在作为其组成要素的主要资源环境承载力问题已经基本解决的基础上才能进行一）土地资源承载力分析土地资源承载力是承载力研究中较早开始且最为成熟的研究领域，目前“以多少土地、粮食，养活多少人口”仍是土地资源承载力分析的核心内容在开放系统下，从区域资源、环境、生态与发展之间的关系出发进行实证分析成为土地资源承载力分析的重要发展方向。

技术方法层面，借助3S技术等获取准确的资源空间信息并实现基础数据的空间化，提高了分析的科学性和精确程度二）水资源承载力分析水资源承载力通常是指在一定的区域范围内，在确保社会发展处于良性循环条件下，以区域可利用水量为依据，能够维持工农业生产、城市规模、生活质量、生态需求的状况下，水资源所能持续的人口数量水资源承载力的承载主体是区域的水资源量，即可供区域开发利用的各种形式、各种质地的水资源，其承载对象是所有与水相关联的人类活动，包括工农业生产、商业娱乐和人类生活以水资源的可持续利用为中心，探讨影响区域水资源承载力的因素及其相互关系已成为水资源承载力分析的重点问题同时，考虑到水资源具有动态性、随机性和不确定性等特点，在水资源承载力分析方法中逐步引入系统动力学、多目标情景规划等动态分析方法此外，水资源承载力分析还要充分考虑水资源的调入、调出以及跨区占用问题，在开放系统下对区域水资源承载力进行评价也是水资源承载力分析的重要问题三）矿产资源承载力分析矿产资源承载力是指在一个可预见的时期内，在当时的科学技术、自然环境和社会经济条件下，矿产资源的经济可采储量（或其生产能力）对社会经济发展的承载能力矿产资源对社会经济发展的承载力也就是对社会物质生产、人口、环境的支持程度，可以从矿产资源对物质生产、人口生产和环境生产等方面建立承载力指标体系。

四）环境承载力分析环境承载力是指在一定时期内，在维持相对稳定的前提下，自然环境所能容纳的人口规模和经济规模的大小，一般用环境容量进行衡量环境容量是指区域自然环境和环境要素对人为干扰或污染物容纳的承受量或负荷量环境承载力概念由环境容量概念演化而来，通过对区域大气、水、土壤、噪声、固废和辐射等环境要素的承载力开展分析，明确环境对各种污染物的容纳能力以及人类在不损害环境的前提下能够进行的最大活动限度广义上，生态承载力和环境承载力在一起分析，统称生态环境承载力由于生态环境承载力的动态性特点，生态环境承载力传统的数据获取与分析方法，通过将地面观测与遥感相结合，将生态环境承载力分析方法与GIS集成，促进生态环境承载力分析向模式化和动态化方向发展五）资源环境综合承载力分析20世纪70年代，随着世界范围内工业化和城市化进程的加速，传统的单要素资源环境承载力分析已难以解决社会发展所遇到的新问题，于是资源环境综合承载力分析逐渐成为重要方向资源环境承载力分析从自然资源支持力、环境生产支持力和社会经济技术水平等角度，通过构建综合评价模型对区域资源环境承载力状况进行评估此外，日益严重的生态破坏问题引起重视，出于保持生态系统完整性考虑，反映区域资源环境综合承载力的生态承载力概念逐渐兴起，分析对象主要以生态脆弱地区、城市地区以及流域等典型生态系统的承载力为主。

二、 资源环境承载力分析框架资源环境承载力分析评价的逻辑框架是：以某一区域为评价单元，通过区域资源环境要素的全面评价和符合区域功能定位的专项评价，分析区域资源禀赋、环境本底和生态条件；通过影响因素识别，选择合适的评价指标和分析评价方法，集成资源环境要素单项评价结果，得出区域资源环境承载力综合评价结论，全面反映评价单元的资源环境承载力状况依据区域资源环境承载力分析评价结论，提出引导区域资源环境综合开发与合理布局的规划方案，制定差别化的产业发展和资源环境政策，使区域经济和社会获得稳定发展的同时，自然资源得到合理开发利用，生态环境保持良性循环，实现区域人地关系优化和可持续发展能力提升一）资源环境要素基础评价基础评价是采用统一的评价指标体系，对评价单元资源环境要素进行全面评价，对区域资源禀赋、环境本底和生态条件进行整体摸底基础评价以土地资源水资源评价为重点，分析区域可利用水土资源的供给能力、已开发利用强度、结构和未来开发利用潜力；以环境容量为基础，分析水、大气、土壤的环境质量状况，确定环境本底条件和剩余环境容量；分析主要生态系统的功能条件，确定生态重要性的保护区域范围和重点在具体工作中，针对不同的评价对象或评价单元，选取有针对性的基础要素指标进行专项评价。

例如，针对《全国主体功能区规划》中的优化开发区域、重点开发区域、限制开发区和禁止开发区等评价单元，可以根据评价对象的不同，选择针对性的基础要素进行承载力评价二）区域资源环境承载力综合评价资源环境承载力综合评价是针对区域综合功能开展分析评价，其重点是采取多种方法集成国土资源禀赋、环境本底和生态条件单项分析评价结果给出综合评价结论，揭示不同区域资源环境承载力状态以及承载力构成的差异根据基础评价和专项评价结果，针对识别出的资源、环境、生态要素，叠加环境质量、生态功能和资源利用现状，分析支撑要素（水资源、土地资源、矿产资源等）可利用（配置）上线和主要环境影响要素（大气、水等）污染物允许排放量，在充分考虑累积环境影响的情况下，分析可利用的资源量和剩余污染物允许排放量选取符合实际的资源环境承载力综合评价方法和评价模型，核定区域资源环境承载力状态，满足“生态保护红线、环境质量底线、资源利用上线”要求三）制定差别化的资源环境政策在区域资源环境承载力综合分析评价基础上，提炼区域限制性资源环境要素，给出其资源环境容量的等级与确定等级的阈值识别和定量评价超载关键因子及其作用程度，解析不同区域资源环境超载原因。

从自然禀赋条件、经济社会发展、资源环境管理等维度分析超载成因，包括资源环境的自然本底状况，经济社会发展方式、规模、结构、速度等，以及资源环境管理与政策管理的水平、方式、范围、强度等根据单要素和综合承载力的高低确定不同地区的重要资源环境利用配额和利用标准，从财政、投融资、产业、土地、人口、环境等方面，制定差别化的产业发展和资源环境政策，（四）提出空间开发适宜方向和最终规划方案根据各区域资源环境承载力的不同特点和高低，建立资源开发利用“空间准入”制度和“空间开发管制”策略，探索不同管控强度的差异化限制性措施，引导和约束区域严格按照资源环境承载力谋划发展优先安排相关产业向高承载力区域集聚，并对该地区用地指标、基础设施投资等方面给予政策支持低承载力区域则在土地上实行更严格的建设用地增量控制，在产业政策上引导转移占地多、能耗水耗大的产业，加快产业结构升级，逐步以高效低耗、新型产业替代传统产业第七章 流动资金估算一、 分项详细估算法分项详细估算法虽然工作量较大，但是准确度较高，一般项目在可行性研究阶段应采用分项详细估算法分项详细估算法是对流动资产和流动负债主要构成要素，即存货、现金、应收账款、预付账款、应付账款、预收账款等项内容分项进行估算，最后得出项目所需的流动资金数额。

流动资金估算的具体步骤是首先确定各分项的最低周转天数，计算出各分项的年周转次数，然后再分项估算占用资金额一）各项流动资产和流动负债最低周转天数的确定采用分项详细估算法估算流动资金，其准确度取决于各项流动资产和流动负债的最低周转天数取值的合理性在确定最低周转天数时要根据项目的实际情况，并考虑一定的保险系数如：存货中的外购原材料、燃料的最低周转天数应根据不同来源，考虑运输方式和运输距离等因素分别确定在产品的最低周转天数应根据产品生产的实际情况确定二）年周转次数计算各类流动资产和流动负债的最低周转天数参照同类企业的平均周转天数并结合项目特点确定，或按部门（行业）规定执行三）流动资产估算流动资产是指可以在1年或者超过1年的一个营业周期内变现或耗用的资产，主要包括货币资金、短期投资、应收及预付款项、存货等为简化计算，项目评价中仅考虑存货、应收账款和现金三项，可能发生预付账款的某些项目，还可包括预付账款1．存货估算存货是指企业在日常生产经营过程中持有以备出售，或者仍然处在生产过程，或者在生产或提供劳务过程中将消耗的材料或物料等，包括各类材料、商品、在产品、半成品、产成品等为简化计算，项目评价中仅考虑外购原材料、外购燃料、在产品和产成品，对外购原材料和外购燃料通常需要分品种分项进行计算。

2．应收账款估算应收账款的计算也可用营业收入替代经营成本考虑到实际占用企业流动资金的主要是经营成本范畴的费用，因此选择经营成本有其合理性3．现金估算项目评价中的现金是指货币资金，即为维持日常生产运营所必须预留的货币资金，包括库存现金和银行存款4．预付账款估算预付账款是指企业为购买各类原材料、燃料或服务所预先支付的款项四）流动负债估算流动负债是指将在1年（含1年）或者超过1年的一个营业周期内偿还的债务，包括短期借款、应付账款、预收账款、应付工资、应付福利费、应交税金、应付股利、预提费用等为简化计算，项目评价中仅考虑应付账款，将发生预收账款的某些项目，还可包括预收账款1．应付账款估算应付账款是因购买材料、商品或接受劳务等而发生的债务，是买卖双方在购销活动中由于取得物资与支付货款在时间上不一致而产生的负债2．预收账款估算预收账款是买卖双方协议商定，由购买方预先支付一部分货款给销售方，从而形成销售方的负债估算流动资金应编制流动资金估算表二、 扩大指标估算法扩大指标估算法简便易行，但准确度不如分项详细估算法，在项目初步可行性研究阶段可采用扩大指标估算法某些流动资金需要量小的行业项目或非制造业项目在可行性研究阶段也可采用扩大指标估算法，扩大指标估算法是参照同类企业流动资金占营业收入的比例（营业收入资金率）、或流动资金占经营成本的比例（经营成本资金率）、或单位产量占用流动资金的数额来估算流动资金。

第八章 建设投资简单估算法一、 估算步骤1．分别估算建筑工程费、设备购置费和安装工程费2．汇总建筑工程费、设备购置费和安装工程费，得出分项的工程费用，然后加总得出项目建设所需的工程费用3．在工程费用的基础上估算工程建设其他费用4．以工程费用和工程建设其他费用为基础，估算基本预备费5．在确定工程费用分年投资计划的基础上，估算涨价预备费6．加总求得建设投资二、 工程建设其他费用估算工程建设其他费用是指建设投资中除建筑工程费、设备购置费、安装工程费以外的，为保证工程建设顺利完成和交付使用后能够正常发挥效用而发生的各项费用工程建设其他费用包含的费用项目1．建设用地费用建设项目要取得其所需土地的使用权，必须支付土地征收及迁移补偿费或土地使用权出让（转让）金或租用土地使用权的费用1）征地补偿费建设项目通过划拨方式取得土地使用权的，依照《中华人民共和国土地管理法》等法规所应支付的费用，其内容包括：1）土地补偿费2）安置补助费3）地上附着物和青苗补偿费4）征地动迁费包括征收土地上房屋及附属构筑物、城市公共设施等拆除、迁建补偿费、搬迁运输费，企业单位因搬迁造成的减产、停产损失补贴费、拆迁管理费等5）其他税费。

包括按规定一次性缴纳的耕地占用税、分年缴纳的城镇土地使用税在建设期支付的部分、征地管理费，征收城市郊区菜地按规定应缴纳的新菜地开发建设基金，以及土地复耕费等项目投资估算中对以上各项费用应按照国家和地方相关规定标准计算2）土地使用权出让（转让）金土地使用权出让（转让）金是指通过土地使用权出让（转让）方式，使建设项目取得有限期的土地便用权，依照《中华人民共和国城镇国有土地使用权出让和转让暂行条例》的规定，支付的土地使用权出让（转让）金3）在建设期采用租用的方式获得土地使用权所发生的租地费用，以及建设期临时用地补偿费2．建设管理费建设管理费指项目建设单位从项目筹建之日起至办理竣工财务决算之日止发生的管理性质的支出包括：不在原单位发工资的工作人员工资及相关费用、办公费、办公场地租用费、差旅交通费、劳动保护费、工具用具使用费、固定资产使用费、招募生产工人费、技术图书资料费（含软件）、业务招待费、施工现场津贴竣工验收费和其他管理性质开支建设管理费以项目总投资（不含项目建设管理费）扣除土地征用、迁移补偿等为取得或租用土地使用权而发生的费用为基数乘以相应分档费率计算建设管理费费率按照建设项目的不同性质、不同规模确定。

具体费率按照部门或行业的规定执行工程代建是受建设单位委托的工程建设技术服务，属于建设管理范畴实行代建制管理的项目，一般不得同时列支代建管理费和建设管理费，确需同时发生的，两项费用之和不得高于本规定的建设管理费限额3．前期工作咨询费前期工作咨询费是指工程咨询机构接受委托，提供建设项目专题研究、编制和评估项目建议书或者可行性研究报告，以及其他与建设项目前期工作有关的咨询等服务收取的费用前期工作咨询费参照国家有关规定作为政府指导价，实行市场调节价4．研究试验费研究试验费是指为建设项目提供或验证设计数据、资料等进行必要的研究试验以及按照设计规定在建设过程中必须进行试验、验证所需的费用研究试验费应按照研究试验内容和要求进行估算5．工程勘察设计费工程勘察设计费包括工程勘察收费和工程设计收费工程勘察收费，指工程勘察机构接受委托，提供收集已有资料、现场踏勘、制定勘察纲要，进行测绘、勘探、取样、试验、测试、检测、监测等勘察作业，以及编制工程勘察文件和岩土工程设计文件等服务收取的费用；工程设计收费，指工程设计机构接受委托，提供编制建设项目初步设计文件、施工图设计文件、非标准设备设计文件、施工图预算文件、竣工图文件等服务收取的费用。

工程勘察设计费以有关勘察设计收费的相关规定作为政府指导价，实行市场调节价6．招标代理费招标代理费是指招标代理机构接受委托，提供代理工程、货物、服务招标，编制招标文件、审查投标人资格，组织投标人踏勘现场并答疑，组织开标、评标、定标，以及提供招标前期咨询、协调合同的签订等服务收取的费用招标代理费以有关招标代理咨询收费的相关规定作为政府指导价，实行市场调节价7．工程监理费工程监理费是指工程监理机构接受委托，提供建设工程施工阶段的质量、进度、费用控制管理和安全生产监督管理、合同、信息等方面协调管理等服务收取的费用工程建设监理费以国家有关规定确定的费用标准为指导性价格，实行市场调节价，具体收费标准应根据委托监理业务的范围、深度和工程的性质、规模、难易程度以及工作条件等情况确定8．环境影响评价费环境影响评价费是指按照《中华人民共和国环境影响评价法》等相关规定为评个建设项目对环境可能产生影响所需的费用包括编制和评估环境影响报告书（含大纲）、环境影响报告表等所需的费用环境影响评价费以有关环境影响咨询收费的相关规定作为政府指导价，实行市场调节价9．场地准备及临时设施费场地准备及临时设施费是指建设场地准备费和建设单位临时设施费。

建设场地准备费是指建设项目为达到工程开工条件所发生的场地平整和对建设场地余留的有碍施工建设的设施进行拆除清理的费用建设单位临时设施费是指为满足施工建设需要而供到场地界区的、未列入工程费用的临时水、电、气、道路、通信等费用和建设单位的临时建构筑物搭设、维修、拆除或者建设期间租赁费用，以及施工期间专用公路养护费、维修费新建项目的场地准备和临时设施费应根据实际工程量估算，或按工程费用的比例计算改扩建项目一般只计拆除清理费具体费率按照部门或行业的规定执行10．引进技术和设备其他费用引进技术和设备其他费用是指引进技术和设备发生的未计入设备购置费的费用，内容包括：（1）引进设备材料国内检验费以进口设备材料离岸价为基数乘以费率计取2）引进项目图纸资料翻译复制费、备品备件测绘费引进项目图纸资料翻译复制费根据引进项目的具体情况估算或者按引进设备离岸价的比例估算备品备件测绘费按项目具体情况估算3）出国人员费用包括买方人员出国设计联络、出国考察、联合设计、监造、培训等所发生的旅费、生活费等出国人员费用依据合同或协议规定的出国人次、期限以及相应的费用标准计算其中生活费按照财政部、外交部规定的现行标准计算，旅费按中国民航公布的现行标准计算。

4）来华人员费用包括卖方来华工程技术人员的现场办公费用、往返现场交通费用、接待费用等来华人员费用依据引进合同或协议有关条款及来华技术人员派遣计划进行计算来华人员接待费用可按每人次费用指标计算具体费用指标按照部门或行业的规定执行5）银行担保及承诺费是指引进技术和设备项目由国内外金融机构进行担保所发生的费用，以及支付贷款机构的承诺费用银行担保及承诺费应按担保或承诺协议计取投资估算时可按担保金额或承诺金额为基数乘以费率计算已计入其他融资费用的不应重复计算11．工程保险费工程保险费是指建设项目在建设期间根据需要对建筑工程、安装工程、机器设备和人身安全进行投保而发生的保险费用包括建筑安装工程一切险、引进设备财产保险和人身意外伤害险等建设项目可根据工程特点选择投保险种，编制投资估算时可按工程费用的比例估算工程保险费费率按照保险公司的规定或按部门、行业规定执行建筑安装工程费中已计入的工程保险费，不再重复计取12．市政公用设施建设及绿化补偿费市政公用设施建设及绿化补偿费是指使用市政公用设施的建设项目，按照项目所在省、自治区、直辖市人民政府有关规定，建设或者缴纳市政公用设施建设配套费用以及绿化工程补偿费用。

市政公用设施建设及绿化补偿费按项目所在地人民政府规定标准估算13．超限设备运输特殊措施费超限设备运输特殊措施费是指超限设备在运输过程中需进行的路面拓宽、桥梁加固、铁路设施、码头等改造时所发生的特殊措施费超限设备的标准遵从行业规定14．特殊设备安全监督检查费特殊设备安全监督检查费是指在现场组装和安装的锅炉及压力容器、压力管道、消防设备、电梯等特殊设备和设施，由安全监察部门按照有关安全监察条例和实施细则以及设计技术要求进行安全检验，应由项目向安全监察部门缴纳的费用该费用可按受检设备和设施的现场安装费的一定比例估算安全监察部门有规定的，从其规定15．联合试运转费联合试运转费是指新建项目或新增加生产能力的工程，在交付生产前按照批准的设计文件所规定的工程质量标准和技术要求，进行整个生产线或装置的负荷联合试运转或局部联动试车所发生的费用净支出（试运转支出大于收入的差额部分费用）联合试运转费一般根据不同性质的项目，按需要试运转车间的工艺设备购置费的百分比估算具体费率按照部门或行业的规定执行16．安全生产费用安全生产费用是指建筑施工企业按照国家有关规定和建筑施工安全标准，购置施工安全防护用具、落实安全施工措施、改善安全生产条件、加强安全生产管理等所需的费用。

按照有关规定，在我国境内从事矿山开采、建筑施工、危险品生产及道路交通运输的企业以及其他经济组织应提取安全生产费用其提取基数和提取方式随行业不同按照相关规定，建筑施工企业以建筑安装工程费用为基数提取，并计入工程造价规定的提取比例随工程类别不同而有所不同建筑安装工程费用中已计入安全生产费用的，不再重复计取17．专利及专有技术使用费费用内容包括：国外设计及技术资料费、引进有效专利、专有技术使用费和技术保密费；国内有效专利、专有技术使用费；商标使用费、特许经营权费等专利及专有技术使用费应按专利使用许可协议和专有技术使用合同确定的数额估算专有技术的界定应以省、部级鉴定批准为依据建设投资中只估算需在建设期支付的专利及专有技术使用费18．生产准备费是指建设项目为保证竣工交付使用、正常生产运营进行必要的生产准备所发生的费用包括生产人员培训费、提前进厂参加施工、设备安装、调试以及熟悉工艺流程及设备性能等人员的工资、工资性补贴、职工福利费、差旅交通费、劳动保护费、学习资料费等费用生产准备费一般根据需要培训和提前进厂人员的人数及培训时间按生产准备费指标计算新建项目以可行性研究报告定员人数为计算基数，改扩建项目以新增定员为计算基数。

具体费用指标按照部门或行业的规定执行19．办公及生活家具购置费办公及生活家具购置费是指为保证新建、改建、扩建项目初期正常生产、使用和管理所必须购置的办公和生活家具、用具的费用该项费用一般按照项目定员人数乘以费用指标估算具体费用指标按照部门或行业的规定执行工程建设其他费用的具体科目及取费标准应根据各级政府物价部门有关规定并结合项目的具体情况确定上述各项费用并不是每个项目必定发生的，应根据项目具体情况进行估算有些行业可能会发生一些特殊的费用，此处不一一列举工程建设其他费用按各项费用的费率或者取费标准估算后，应编制工程建设其他费用估算表二）工程建设其他费用形成的资产投资估算中也可按照项目竣工后上述工程建设其他费用形成的资产种类，划分为固定资产其他费用、无形资产费用和其他资产费用1．固定资产其他费用固定资产其他费用是指将在项目竣工时与工程费用一道形成固定资产原值的费用在投资构成中，固定资产其他费用与工程费用合称为固定资产费用固定资产其他费用主要包括征地补偿和租地费，建设管理费，可行性研究费，勘察设计费，研究试验费，环境影响评价费，安全、职业卫生健康评价费，场地准备及临时设施费，引进技术和设备其他费用，工程保险费，市政公用设施建设及绿化补偿费，特殊设备安全监督检验费，超限设备运输特殊措施费，联合试运转费和安全生产费用等。

2．无形资产费用无形资产费用是指按规定应在项目竣工时形成无形资产原值的费用按照《企业会计准则》规定的无形资产范围，工程建设其他费用中的专利及专有技术使用费、土地使用权出让（转让）金应计入无形资产费用，但房地产企业开发商品房时，相关的土地使用权账面价值应对计入所建造房屋建筑物成本3．其他资产费用其他资产费用是指按规定应在项目竣工时形成其他资产原值的费用按照有关规定，形成其他资产原值的费用主要有生产准备费、办公及生活家具购置费等开办费性质的费用有的行业还包括某些特殊的费用另外，某些行业还规定将出国人员费用、来华人员费用和图纸资料翻译复制费列入其他资产费用第九章 资金成本分析一、 资金成本的构成资金成本是财务管理中一个十分重要的概念，企业在筹资、投资、利润分配时都必须考虑资金成本一）资金成本的概念在市场经济条件下，企业筹集和使用资金都是要付出代价的，如银行借款、发行债券要向债权人付利息；吸收投资、发行股票要向投资者分配利润、股利资金成本是指项目使用资金所付出的代价，由资金占用费和资金筹集费两部分组成资金占用费是指使用资金过程中发生的向资金提供者支付的代价，包括支付资金提供者的无风险报酬和风险报酬两部分，如借款利息、债券利息、优先股股息普通股红利及权益收益等。

资金筹集费是指资金筹集过程中所发生的各种费用，包括：律师费、资信评估费、公证费、证券印刷费、发行手续费、担保费、承诺费、银团贷款管理费等资金占用费与占用资金的数量、时间直接有关，可看作变动费用；而资金筹集费通常在筹集资金时一次性发生，与使用资金的时间无关，可看作固定费用资金成本的产生是由于资金所有权与资金使用权分离的结果资金作为一种特殊的商品，也有其使用价值，即能保证生产经营活动顺利进行，能与其他生产要素相结合而使自己增值企业筹集资金以后，暂时地取得了这些资金的使用价值，就要为资金所有者暂时丧失其使用价值而付出代价，因而要承担资金成本资金成本通常以资金成本率来表示资金成本率是指能使筹得的资金同筹资期间及使用期间发生的各种费用（包括向资金提供者支付的各种代价）等值时的收益率或折现率二）资金成本的作用1．资金成本是选择筹资方式、拟定筹资方案的重要依据企业可以通过吸收投资、发行股票、内部积累、银行借款、发行债券、融资租赁等方式筹集资金但不同的筹资方式，其资金成本是不同的；不同的资金结构，其加权平均资金成本也是不同的虽然负债资金的成本较低，权益资金的成本较高，但负债资金的财务风险较大，过多的负债资金不仅使权益资金的成本上升，而且使负债资金本身的成本也上升，从而使加权平均资金成本上升。

因而在筹资方案的决策中，不仅要考虑个别资金成本，还要考虑筹资的组合当然，资金成本并不是选择筹资方式所要考虑的唯一因素，各种筹资方式使用期的长短、取得的难易偿还的条件、限制的条款等也应加以考虑2．资金成本是评价投资项目可行性的主要经济标准资金成本是企业筹集和使用资金所付出的各种费用从企业追求的目标之一是盈利这一点来看，只有投资报酬率大于资金成本的投资项目才是可行的如果投资项目预期的投资报酬率达不到资金成本，那么企业将不能支付利息或者是投资者不能获得期望的最低投资报酬率因此，资金成本率是企业用以判断投资项目是否采用的“取舍率”3．资金成本是评价企业经营成果的依据资金成本对于资金使用者来说是一种付出的代价，但对投资者来说，资金成本是投资者的报酬投资者将资金让渡给企业，是期望从企业所获收益中分享一部分如果企业不能通过生产经营产生收益，从而不能满足投资者的报酬需要，那么投资者将不会把资金再投资于企业，从而使企业的生产经营活动难以正常进行因此，资金成本在一定程度上成为衡量企业经营业绩好坏的重要依据只有在企业实际投资报酬率大于资金成本时，投资者的报酬期望才能得到满足，企业的经营活动才能长久顺利进行下去，否则，企业的经营必须重新调整。

二、 加权平均资金成本项目融资方案的总体资金成本可以用加权平均资金成本来表示，将融资方案中各种融资的资金成本以该融资额占总融资额的比例为权数加权平均，得到该融资方案的加权平均资金成本加权平均资金成本可以作为选择项目融资方案的重要条件之一在计算加权平均资金成本时应注意需要先把不同来源和筹集方式的资金成本统一为税前或税后再进行计算第十章 资产证券化方案分析一、 资产证券化模式设计（一）资产证券化的交易结构企业资产证券化运作中所涉及的主要参与者包括发起人、特殊目的实体（SPV）、服务人、受托人、承销商（金融中介机构，比如投资银行）、信用评级机构、信用增级机构和投资者等不同参与主体在资产证券化中的地位和作用都不同1．发起人发起人是资产证券化的起点，是基础资产的原始权益人，也是基础资产的卖方发起人的作用首先是发起基础资产，这是资产证券化的基础和来源；其次，在于组建资产池，然后将其转移给SPV，因此，发起人可以从两个层面上来理解，一是可以理解为基础资产的发起人，二是可以理解为证券化交易的发起人这里的发起人是从第一个层面上来定义的。